Глава 3. Оценка экономической эффективности информационной поддержки формирования и управления портфелем ценных бумаг

↑

▷ Содержание

⇐ ПредыдущаяСтр 3 из 6Следующая ⇒

3.1. Программная реализация

В рамках программной реализации после внедрения алгоритма потребуется реализация некоторых запросов, перечисленных в описании постановки задачи.

3.1.Посчитать количество клиентов по указанной формы собственности.

SELECT Count(Рекламодатель.[Признак юридического лица]) AS [Count_Признак юридического лица]

FROM Рекламодатель

HAVING (((Рекламодатель.[Признак юридического лица])=[Укажите форму собственности:]));

3.2. Показать список рекламодателей указанной формы собственности, заключивших контракты.

SELECT DISTINCTROW Рекламодатель.[Код рекламодателя], Рекламодатель.[Наименование рекламодателя], Рекламодатель.[Признак юридического лица], Рекламодатель.Адрес, Рекламодатель.Телефон, Рекламодатель.[Электронный адрес]

FROM Рекламодатель INNER JOIN Контракт ON Рекламодатель.[Код рекламодателя] = Контракт.[Код рекламодателя]

WHERE (((Рекламодатель.[Признак юридического лица])=[Укажите форму собственности:]));

3.3. Список контрактов, заключенных каждым продавцом.

SELECT DISTINCTROW Продавец.[Код продавца], Продавец.[Фамилия продавца], Продавец.[Наименование продавца], Продавец.Имя, Продавец.Отчество, Контракт.[Код контракта], Рекламодатель.[Наименование рекламодателя], Счет.[Номер счета]

FROM Рекламодатель INNER JOIN (Продавец INNER JOIN (Контракт INNER JOIN [Счет] ON Контракт.[Код контракта] = Счет.[Код контракта]) ON Продавец.[Код продавца] = Контракт.[Код продавца]) ON Рекламодатель.[Код рекламодателя] = Контракт.[Код рекламодателя]

GROUP BY Продавец.[Код продавца], Продавец.[Фамилия продавца], Продавец.[Наименование продавца], Продавец.Имя, Продавец.Отчество, Контракт.[Код контракта], Рекламодатель.[Наименование рекламодателя], Счет.[Номер счета];

Сумма контрактов, заключенных каждым продавцом.

SELECT DISTINCTROW Продавец.[Фамилия продавца], Продавец.Имя, Продавец.Отчество, Контракт.[Код контракта], Sum(Счет.Сумма) AS [Sum _ Сумма]

FROM Продавец INNER JOIN (Контракт INNER JOIN [Счет] ON Контракт.[Код контракта] = Счет.[Код контракта]) ON Продавец.[Код продавца] = Контракт.[Код продавца]

GROUP BY Продавец.[Фамилия продавца], Продавец.Имя, Продавец.Отчество, Контракт.[Код контракта];

3.2. Оценка экономической эффективности

Анализ показывает, что отдел ЦБ Северо-Западного отделения ОАО Сбербанк России город Санкт-Петербург благодаря внедрению нового программного продукта будет испытывать рост производительности и улучшит контроль за изменениями в состоянии ЦБ. Это объясняется, прежде всего, рядом факторов. Во-первых: в ближайшее время отдел осуществит техническое перевооружение. Во-вторых: в отделе ЦБ планируется внедрение нового программного продукта. Именно эти факторы приведут к изменениям, которые сделают структуру баланса работы оптимальной. Показателем эффективной работы отдела будет изменение источников собственных оборотных средств для формирования запасов и затрат на 86680,0 тыс.руб. Таким образом, возникшее неустойчивое состояние является промежуточным состоянием и в скорее оно изменится на нормальное финансовое устойчивое состояние предприятия (табл. 3.1).

Коэффициент обеспеченности (КО) собственными средствами характеризует наличие собственных оборотных средств у предприятия, необходимых для его финансовой устойчивости. Коэффициент обеспеченности - определяется как отношение разности между суммой собственных средств и долгосрочных кредитов и займов и стоимостью внеоборотных активов к суммарным оборотным средствам предприятия. Структуры баланса предприятия признается неудовлетворительной, если коэффициент обеспеченности собственными средствами на конец отчетного периода имеет значение менее 0,1.

Табл. 3.1

Рейтинговая экспресс - оценка финансового состояния до и после внедрения программы, %.

Коэффициент интенсивности (КИ) отдела ЦБ Северо-Западного отделения ОАО Сбербанк России город Санкт-Петербург - определяется отношением объема реализованной продукции на 1 рубль вложенных средств за отчетный период. Нормативное значение 2,5.

Коэффициент рентабельности реализованной продукции (КРРП) - характеризует эффективность управления отделом и определяется отношением прибыли от реализации к выручке[32].

Коэффициент прибыльности (КП) отдела ЦБ Северо-Западного отделения ОАО Сбербанк России - характеризует объем прибыли, приходящейся на 1 рубль собственного капитала за отчетный период. Нормативное значение 0,2.

Рейтинговое число - рост рейтингового числа свидетельствует об улучшении финансового состояния предприятия (положительная тенденция). Наоборот, снижение рейтингового числа свидетельствует об ухудшении финансового состояния предприятия[33].

Табл. 3.2

Анализ ликвидности баланса отдела по относительным показателям до и после внедрения программы,

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает какую часть краткосрочной задолженности отделение может погасить в ближайшее время. Характеризует платежеспособность предприятия на дату составления баланса определяется как отношение наиболее ликвидных активов к наиболее срочным обязательствам и краткосрочным пассивам. Рекомендуемое значение - 0,2-0,5[34]. Низкое значение указывает на снижение платежеспособности предприятия[35].

Коэффициент промежуточной (быстрой) ликвидности отдела ЦБ Северо-Западного отделения ОАО Сбербанк России город Санкт-Петербург - показывает какая часть краткосрочной задолженности может быть погашена за счет наиболее ликвидных и быстро реализуемых активов. Рекомендуемое значение - 0,5-1,0.

Коэффициент текущей ликвидности - характеризует общую обеспеченность предприятия оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных обязательств. Рекомендуемое значение коэффициента - 2,0-2,5[36].

Нижняя граница указывает на то, что оборотных средств должно быть достаточно, чтобы покрыть свои краткосрочные обязательства. Превышение оборотных активов над краткосрочными обязательствами более чем в два раза считается нежелательным, поскольку это свидетельствует о нерациональном вложении своих средств и неэффективном их использовании.

Коэффициент покрытия оборотных средств собственными источниками формирования - определяется как отношение разности между суммой собственных средств и долгосрочных кредитов и займов и стоимостью внеоборотных активов к суммарным скорректированным оборотным средствам предприятия. Рекомендуемое значение коэффициента - >0,1[37].

Коэффициент восстановления (утраты) платежеспособности Северо-Западного отделения ОАО Сбербанк России город Санкт-Петербург - характеризует наличие реальной возможности у отделения восстановить (утратить) свою платежеспособность. Если значение показателя находится на уровне выше 1, предприятие сумеет сохранить (восстановить свою платежеспособность в течении ближайшего времени. Если же значение показателя менее единицы, то отделение в скором времени вряд ли восстановит свою платежеспособность[38].

Анализ Северо-Западного отделения ОАО Сбербанк России город Санкт-Петербург показывает, что отделение не обладает достаточной ликвидностью. Коэффициент абсолютной ликвидности составил 0,00005, что очень низко по сравнению с нормой. Это означает, что отделение не может погасить краткосрочную задолженность за счет самых ликвидных (ДС и КФВ) средств Коэффициент быстрой ликвидности составил 0,33, а рекомендуемое значение от 0,5 и выше. Коэффициент текущей ликвидности составил 1,17. Нормативное значение 0,2-2,5. Однако, недостаточные показания оцененных коэффициентов еще не показывают полную экономическую ситуацию сложившуюся в отделении.

Процесс внедрения нового программного обеспечения позволит ускорить процессы составления отчетности, что позволит сократить количество АРМ в отделе и тем самым сократить ежегодные расходы на 102360,6 тыс. руб. Далее последует дальнейшее высвобождение капитала из оборота, средства из которого могут быть направлены на пополнение достаточного уровня собственных средств, расчетов и реализации новых инвестиционных проектов (табл. 13)[39]. Данные средства увеличат показатели ликвидности.

Общая рентабельность, отдела ЦБ Северо-Западного отделения ОАО Сбербанк России город Санкт-Петербург определяется как отношение прибыли до налогообложения к выручке от реализации ЦБ. Рентабельность собственного капитала, % - определяется как отношение чистой прибыли к величине собственного капитала[40].

Табл. 3.3

Показатели рентабельности после внедрения программы, %.

Рентабельность акционерного капитала, % - определяется как отношение чистой прибыли к величине уставного капитала, отраженного в пассиве баланса.

Рентабельность оборотных активов отдела ЦБ Северо-Западного отделения ОАО Сбербанк России город Санкт-Петербург - прибыли (прибыли после налогообложения) к оборотным активам предприятия.

Общая рентабельность производственных фондов, % - определяется как отношение балансовой прибыли к среднему значению суммы стоимости основных производственных фондов, нематериальных активов и оборотных средств в товарно - материальных ценностях[41].

Рентабельность всех активов, определяется как отношение чистой прибыли (прибыли после налогообложения) ко всем активам предприятия за вычетом собственных акций, выкупленных у акционеров и задолженностью участников (учредителей) по взносам в уставной капитал. Рентабельность финансовых вложений определяется как отношение величины доходов от финансовых вложений к величине финансовых вложений (табл. 3.4).

Табл. 3.4

Оценка показателей финансово-хозяйственной деятельности отдела ЦБ Северо-Западного отделения ОАО Сбербанк России город Санкт-Петербург после внедрения программы

Рентабельность основной деятельности - определяется как отношение прибыли до налогообложения к выручке от реализации продукции. Рентабельность производства, % - рентабельность производства определяется как отношение величины валовой прибыли к себестоимости продукции. Анализ показал, что произошло увеличение показателей рентабельности по всем видам коэффициентов. Таким образом, тенденция к росту благодаря внедрению нового программного продукта преобладает, отдел ЦБ эффективно работает с положительным эффектом а следовательно, осуществляет свою функцию и приносит прибыль в отделение[42].

Эффективность системы – это степень ее соответствия своему назначению. Различают экономическую и функциональную эффективность.

Критерий эффективности – не число, как показатель, а тенденция (например, свести к минимуму затраты – это критерий). Критерий и показатели, характеризующие систему в целом, определяют собой критерий и показатели ее подсистемы.

Оценка экономической эффективности основана на сопоставлении затрат и результатов.

Основным показателем экономической эффективности ИСЭ является годовой экономический эффект (экономическая прибыль):

Э = Эгод – ЕК,

где Э_год – годовая экономия (прибыль), вызванная ИСЭ. По рыночной терминологии – это хозяйственная или бухгалтерская прибыль. Она представляет собой разность между выручкой и явными затратами (Explicit Costs). Явные затраты – это все денежные издержки предприятия, включая амортизацию;

К – единовременные затраты (капиталовложения), связанные с созданием ИСЭ;

Е – норма прибыли (нормативная прибыльность).

Произведение ЕК по рыночной терминологии называется неявными затратами бизнеса (Implicit Costs), т.к. характеризует отдачу капитала, которая могла бы быть в иной сфере, например, при его помещении в банк. Величина Е в рыночных условиях не должна быть меньше годовой банковской процентной ставки (надежного банка).

Каждый бизнесмен обычно устанавливает величину Е больше банковской ставки, т.к. он намерен получить прибыль не только от своего капитала, но и от своей предприимчивости. В каждой сфере бизнеса устанавливается своя величина нормы прибыли Е. если какая-то сфера оказывается более прибыльной, то туда устремляются новые предприниматели со своим капиталом. А если при этом прибыльность падает, то наблюдается отток предпринимателей. В итоге устанавливается динамическое равновесие и соответствующая величина нормы прибыли Е. Величина Е является коэффициентом приведения единовременных затрат к годовым затратам.

Единицы измерения в формуле (размерность величин) следующие:

Э – руб./год,

Э_год – руб./год,

К – руб.,

Е – 1/год.

Годовой экономический эффект представляет собой абсолютный показатель эффективности. Система считается эффективной, если Э³0.

Вспомогательными показателями экономической эффективности являются:

расчетная прибыльность: Е_р = Э_год / К и

обратная величина – срок окупаемости: Т_ок = 1/Е_р = К / Э_год.

Рассмотренные показатели являются статическими показателями эффективности, т.к. не учитывается разновременность затрат на ИСЭ и результатов ее функционирования.

Внешний экономический эффект - это эффект, который обеспечивается за счет улучшения производственно-хозяйственной деятельности объекта управления и благодаря совершенствованию внешних функций управления.

Внутренний экономический эффект обеспечивается за счет совершенствования внутренних функций управления. Этот эффект связан с функционированием субъекта управления, образуется внутри экономических подразделений (отделов) за счет повышения производительности труда и сокращения численности управляющего персонала при внедрении ИСЭ.

Годовой экономический эффект можно представить как сумму внешнего и внутреннего эффектов:

Э = Э_внеш +Э_внут

Далее,

Э_внут = П_б – П,

где П_б и П – соответственно годовые приведенные затраты по базовому и предлагаемым вариантам ИСЭ.

Для расчета показателей экономической эффективности необходимо рассчитать эксплуатационные затраты до и после внедрения разработанной автоматизированной системы начисления премиального фонда.

Расчет эксплуатационных затрат по базовому варианту (Сб)

В состав эксплуатационных затрат на решение АРМ входят следующие затраты:

С_б = С_зпб + С_аоб + С_тоб + С_лсб + С_ниб + С_прб, где

С_зпб – зарплата управленческого персонала в базовом периоде;

С_аоб – амортизационные отчисления в базовом периоде;

С_тоб – затраты на техническое обслуживание в базовом периоде;

С_лсб – аренда линий связи (ГВС) в базовом периоде;

С_ниб – затраты на носители информации в базовом периоде;

С_прб – прочие затраты в базовом периоде.

1) Затраты на заработную плату сотрудников (Сзп)

Зарплата члена комиссии по распределению надтарифного фонда составляет 35 000 руб./мес (с учетом отчислений в государственные фонды).

20% своего рабочего времени сотрудник тратит на работу с ИС, то есть затраты на заработную плату, переносимые на стоимость ИС, составят 7000 руб./мес. До внедрения новой системы начисления надтарифного фонда с информационной системой работало 3 сотрудника.

Заработная плата двух сотрудников будет составлять:

7000 руб/мес*3=21000 руб/мес

Сзп=21000 руб/мес

2) Амортизационные отчисления (Сао)

Работа над начислением надтарифного фонда составляется 20% времени сотрудников

20 000 руб./5 лет*20% = 800 руб. в год

Сао =800 руб/мес

3) Затраты на техническое обслуживание (Сто)

Затраты на техническое обслуживание ПК и системы составляют 500 руб/мес. На решение поставленной задачи ПК тратит 10% своего рабочего времени.

Сто= 50 руб/мес

4) Затраты на расходные материалы (Срм)

Бумага – 10 листов/мес(10руб.)=110 руб/мес

Тех.обслуживание принтера 500руб/мес

Доля использования принтера – 1%

Срм =10 руб/мес + 5руб/мес = 15 руб/мес

5) Затраты на обучение (Собуч)

Коб=0 руб

Итого эксплуатационные затраты

Сб=21000 руб/мес +800 руб/мес +50 руб/мес +15 руб/мес +0 руб/мес =21865 руб/мес

Познавательные статьи:



Техника прыжка в длину с разбега

Организация работы процедурного кабинета

Области применения синхронных машин

Оптимизация по Винеру и Калману