Прогнозный анализ сценариев стратегического развития

↑

▷ Содержание

⇐ ПредыдущаяСтр 2 из 2

В качестве начального оператора выступают укрупненные экономические агрегаты в зависимости от имеющейся информационной базы, степени агрегирования информации и целевых установок анализа:

- группы счетов главной книги;

- разделы рабочего плана счетов;

- разделы структурированного плана счетов;

- разделы бухгалтерского или любого другого баланса;

- мега-счета и др.

Итеративный алгоритм расчетно-аналитических процедур предполагает последовательную реализацию следующих итераций:

1^ая итерация: расчет чистых активов в учетной (балансовой) оценке по данным начального оператора;

2^ая итерация:

- расчет альтернативных вариантов (сценариев) стратегического развития организации;

- расчет прогнозных вариантов развития;

3^ья итерация:

- оценка возможных исходов при каждом альтернативном сценарии с получением показателей сценарных чистых активов в многовариантном исчислении в рыночной оценке;

- оценка прогнозируемых возможных исходов с присвоением им вероятностей и получением показателей прогнозных чистых активов в рыночной оценке;

4^ая итерация:

- оценка альтернативных сценариев по отношению к стоимости организации с выделением сценарных составляющих;

- оценка прогнозных вариантов по отношению к стоимости организации с выделением вероятностных прогнозных изменений;

5^ая итерация:

- анализ и сравнение результатов по выделенным сценариям;

- анализ и сравнение прогнозных вариантов с предельным значением, среднеотраслевым значением, эталоном;

6^ая итерация: отражение гипотетических процессов условной реализации активов и удовлетворения обязательств в справедливых ценах;

7^ая итерация: получение показателя чистых пассивов в справедливых ценах с выделением ценовых составляющих;

8^ая итерация:

- анализ сценариев с учетом ценовой составляющей;

- анализ прогнозных вариантов с учетом ценовой составляющей.

Практическая реализация представленного стандарта осуществлялась на базе разработки и апробации инжинирингового аналитического инструментария в виде компьютерных программ производных балансов:

- сценарный производный баланс;

- прогнозный производный баланс.

В ООО «Победа» проводилась апробация программы для ЭВМ «Сценарный производный баланс» в целях информационно-аналитического обоснования прогнозных сценариев развития подсобных перерабатывающих производств предприятия (таблица 4).

Сценарный производный баланс представлен следующими разделами и показателями:

- начальный оператор: разделы плана счетов;

- записи по сценариям развития организации;

- сценарный баланс;

- гипотетические записи;

- сценарный производный баланс;

- чистые активы;

- сценарная составляющая;

- чистые пассивы;

- ценовая составляющая;

- зона экономической безопасности;

- стратегический норматив;

- маржа безопасности;

- темп роста;

- темп прироста.

По материалам ООО «Победа», занимающегося производством и переработкой сельскохозяйственной продукции, было смоделировано пять прогнозных сценариев по видам сельскохозяйственной продукции и

Таблица 4 – Сценарный производный баланс ООО «Победа» (в тыс. руб.)

определены расходы и выручка от реализации по каждому сценарию, что нашло отражение в сценарных записях:

- 1^ый сценарий: без переработки;

- 2^ой сценарий: переработка маслосемян подсолнечника;

- 3^ий сценарий: переработка озимой пшеницы;

- 4^ый сценарий: переработка молока;

- 5^ый сценарий: переработка маслосемян подсолнечника с возможностью их покупки.

По результатам составленного сценарного производного баланса ООО «Победа» имеем активную зону экономической безопасности по выделенным сценариям, так как все сценарии имеют достаточно высокий уровень рентабельности:

- 1^ый сценарий: +20600 тыс. руб.;

- 2^ой сценарий: +21860 тыс. руб.;

- 3^ий сценарий: +23110 тыс. руб.;

- 4^ый сценарий: +18300 тыс. руб.;

- 5^ый сценарий: +23400 тыс. руб.

Наибольший прирост собственности за счет сценарной составляющей обеспечивается пятым сценарием, предполагающим переработку маслосемян подсолнечника с возможностью их покупки.

Стратегический норматив определен в соответствии со среднеотраслевым значением прибыльности перерабатывающих предприятий области с численностью работников 300-500 человек и представленным наименованием сельскохозяйственной продукции^[2].

В соответствии с представленным эталонным значением чистых активов по выделенным сценариям были получены следующие значения показателя маржи безопасности:

- 1^ый сценарий: -788 тыс. руб.;

- 2^ой сценарий: +472 тыс. руб.;

- 3^ий сценарий: +1722 тыс. руб.;

- 4^ый сценарий: -3088 тыс. руб.;

- 5^ый сценарий: +2012 тыс. руб.

Полученные данные показывают, что по первому и четвертому сценарию имеет место невыполнение среднеотраслевого значения прибыльности и пассивная маржа безопасности, о чем свидетельствуют и показатели темпов роста и прироста. Наибольшая маржа безопасности наблюдается по пятому сценарию.

Интервалы колебаний полученных значений темпов прироста (по модулю) по выделенным сценариям незначительны, однако имеет место существенность отклонений маржи безопасности, рассчитанной по чистым пассивам в результате реализации гипотетических процессов (темп прироста 0,3283), что свидетельствует о влиянии изменения цен на стоимость предприятия в условиях нестабильной внешней среды.

Таким образом, наиболее предпочтительными сценариями развития направлений переработки сельскохозяйственной продукции ООО «Победа» являются третий и пятый сценарии, связанные с переработкой озимой пшеницы и маслосемян подсолнечника с возможностью покупки.

Апробация программы для ЭВМ «Прогнозный производный баланс» проводилась на базе ООО «Родина» (таблица 5).

Прогнозный производный баланс включает следующие разделы и показатели:

- начальный оператор: разделы плана счетов;

- прогнозные записи;

- прогнозный баланс;

- гипотетические записи;

- прогнозный производный баланс;

- чистые активы;

- чистые пассивы;

Таблица 5 – Прогнозный производный баланс ООО «Родина» (в тыс. руб.)

- зона экономической безопасности;

- стратегическая ориентация;

- маржа безопасности;

- темп роста;

- темп прироста.

По материалам предприятия были составлены следующие прогнозные агрегированные записи:

1) Отражаются в учете гарантии выданные на сумму 3500 тыс. руб. С вероятностью 70% эти операции могут привести к убыткам:

3500 • 70/100 = 2450 тыс. руб.

Дебет VII «Капитал» 2450 тыс. руб.

Кредит V «Денежные средства» 2450 тыс. руб.

2) Отражаются потенциальные рисковые ситуации в сумме 12000 тыс. руб., которые с вероятностью 95% могут привести к потерям:

12000 • 95/100 = 11400 тыс. руб.

Дебет VII «Капитал» 11400 тыс. руб.

Кредит I «Внеоборотные активы» 7000 тыс. руб.

Кредит II «Производственные запасы» 1500 тыс. руб.

Кредит IV «Готовая продукция и товары» 700 тыс. руб.

Кредит VI «Расчеты (кредиторы)» 2200 тыс. руб.

3) Потенциальные операции по расширению доли рынка с вероятностью 65% приведут к экономическим выгодам в размере 10500 тыс. руб.: 10500 • 65/100 = 6825 тыс. руб.

Дебет I «Внеоборотные активы» 3300 тыс. руб.

Дебет V «Денежные средства» 1100 тыс. руб.

Дебет VI «Расчеты (кредиторы)» 2425 тыс. руб.

Кредит VII «Капитал» 6825 тыс. руб.

4) Предполагаемые стратегические мероприятия с вероятностью 80% позволят реализовать стратегический эффект в размере 4300 тыс. руб.:

4300 • 65/100 = 3440 тыс. руб.

Дебет I «Внеоборотные активы» 2000 тыс. руб.

Дебет III «Затраты на производство» 1000 тыс. руб.

Дебет V «Денежные средства» 440 тыс. руб.

Кредит VII «Капитал» 3440 тыс. руб.

По результатам представленного прогноза имеет место потеря собственности, вследствие чего зона экономической безопасности составила -3585 тыс. руб. Представленный прогноз также не соответствует стратегической ориентации организации – маржа безопасности составляет

-9125 тыс. руб. С учетом ценового фактора наблюдается прирост стоимости в размере +9943 тыс. руб. и достижение стратегический целей +4403 тыс. руб., о чем свидетельствую и полученные показатели темпов роста и прироста.

Таким образом, требуется пересмотр предлагаемой стратегической программы предприятия с нахождением менее рисковых вариантов развития и устранением неблагоприятных тенденций.

[1] Предприятия перерабатывающей промышленности зачастую задерживают расчеты с производителями сельскохозяйственной продукции, увеличивают свою долю в конечной цене и тем самым перераспределяют доходы.

[2] Взаимосвязь чистой прибыли и показателя чистых активов (чистых пассивов) заключается в том, что чистая прибыль формирует главный источник увеличения капитала, т.е. влияет на собственность предприятия, представленную показателями чистых активов и чистых пассивов.

Познавательные статьи:



Психологические особенности спортивного соревнования

Приготовление дезинфицирующих растворов различной концентрации

Занятость населения и рынок труда

Социальный статус семьи и её типология